Majandustulemused 12 kuud 2015
KOKKUVÕTE Skano Group ASi 2015 aasta neljanda kvartali konsolideeritud müügitulu kahanes 2014 aasta neljanda kvartaliga võrreldes 9% ja oli 4,2 mln eurot. Kontserni EBITDA oli neljandas kvartalis negatiivne -72 tuhat eurot, 2014 aasta neljandas kvartalis oli müük vastavalt 4,7 mln eurot ja EBITDA negatiivne -1 008 tuhat eurot, 2014 aasta neljanda kvartali tulemus sisaldas ka ühekordset mitterahalist kulu Püssi kiudplaaditehase varade allahindluse näol 925 tuhat eurot, ilma allahindluseta oleks kontserni EBITDA olnud -83 tuhat eurot. 2015 aasta 12 kuu kogukäive ulatus 18,8 mln euroni, vähenedes aastaga 8% (2014 12 kuu käive: 20,3 mln eurot). Käesoleva aasta 12 kuu EBITDA oli 739 tuhat eurot, ületades eelmise aasta tulemust (2014 12 kuu EBITDA: -312 tuhat eurot, mis sisaldas ühekordset mitterahalist kulu Püssi kiudplaaditehase varade allahindluse näol 925 tuhat eurot, ilma allahindluseta oleks kontserni 2014 aasta EBITDA olnud 613 tuhat eurot). Kuigi ettevõtte käive on aastaga märgatavalt langenud, eelkõige nõrga nõudluse tõttu Soomes ja Venemaal, on suudetud EBITDA marginaali parandada ning hoida see kogunumbrina eelmisest aastast kõrgemal tasemel. Eelkõige on selle põhjuseks edukad parendustööd kiudplaadi tootmises, mis on võimaldanud vähendada toote omahinda ning toota kasumlikult varasemast tunduvalt madalamate mahtude juures. Skano Fibreboard OÜ Pärnu tehaste müük (sh. Isotex) oli neljandas kvartalis 1,4 mln eurot kahanedes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes 11%. 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum oli 74 tuhat eurot võrreldes 145 tuhade eurose ärikahjumiga eelmise aasta samal perioodil. Skano Fibreboard OÜ Püssi kiudplaaditehase käive oli 1,3 mln eurot kasvades 3% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga. 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum oli 28 tuhat eurot võrrelduna 1 051 tuhande eurose ärikahjumiga eelmise aasta samal perioodil. Ilma Püssi varade ühekordse allahindluseta summas 925 tuhat eurot oleks Püssi tehase 2014 aasta neljanda kvartali ärikahjum olnud 126 tuhat eurot. Skano Fibreboard OÜ müük kahanes põhiturgudel. Tulenevalt meie põhiturgude Venemaa ja Soome jätkuvalt nõrgast majandusolukorrast oleme laiendamas oma sihtturgude nimekirja ja teinud olulisi kulutusi erinevate toodete arendamiseks. Neljandas kvartalis teostasime jätkuvalt mõlemas tehases mitmeid tootmisprotsesside parendusi, et tagada madalam toote omahind ning kasumilävi. Ettevõtte juhtkonna prioriteediks on jätkuvalt tehaste toodangule müügi kindlustamine maksimaalse tootmisvõimsuse tagamiseks ning tootmisprotsesside efektiivistamine. Suomen Tuulileijona OY müük oli 0,7 mln eurot vähenedes 2015 aasta neljandas kvartalis 21% võrrelduna eelmise aasta sama perioodiga, mis oli 0,8 mln eurot. Suomen Tuulileijona OY on Skano kiudplaadi edasimüüja Soomes. Skano Furniture Factory OÜ Pärnu mööblivabriku 2015 aasta neljanda kvartali käive kahanes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes 20 % ja oli 1,2 mln eurot. Neljanda kvartali ärikahjum oli 399 tuhat eurot võrrelduna 61 tuhande eurose ärikahjumiga 2014 aasta neljandas kvartalis. 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 399 tuhat eurot sisaldas ka nõuete allahindlust tütarühingute vastu summas 265 tuhat eurot, mis on mitterahaline ja elimineerub kontserni tulemusest välja kuna tehingu vastapooled on tütarühingud. Ilma tütarühingute allahindlusteta oli 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 134 tuhat eurot. Lisaks tütarühingite nõuete allahindlusele mõjus kasumlikkusele negatiivselt väike müügimaht. Müük Venemaale vähenes 39% võrrelduna 2014 sama perioodiga tulenevalt nõrgast nõudlusest. Müük Soome kahanes 3% ning müük Baltikumis jäi samale tasemele. Lisaks olemasolevatel turgudel uute müügivõimaluste otsimisele on ettevõtte jaoks oluline suund ka müük uutele turgudele sh. USA, Suurbritannia ja Prantsusmaa, kuhu oleme endiselt panustamas olulisi ajalisi ja rahalisi ressursse. Skano Furniture OÜ jaemüügiketi käive kahanes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes 2% ja oli 648 tuhat eurot ning ärikahjum oli 196 tuhat eurot võrrelduna 304 tuhande eurose ärikahjumiga 2014 aasta neljandas kvartalis. 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 196 tuhat eurot sisaldas ka kursikahjumit grivna kursimuutusest 77 tuhat eurot ning nõuete allahindlust Ukraina tütarühingu vastu summas 125 tuhat. Skano Furniture OÜ kursikahjum ja nõete allahindlus summas 181 tuhat eurot on mitterahaline ja elimineerub kontserni tulemusest välja kuna tehingu vastapool on teine kontserniühing. Samuti sisaldas 2014 aasta neljanda kvartali ärikahjum 304 tuhat eurot kursikahjumit grivna kursimuutusest 137 tuhat eurot ning nõuete allahindlust Ukraina tütarühingu vastu summas 216 tuhat. Skano Furniture OÜ 2014 aasta neljanda kvartali kursikahjum ja nõete allahindlus summas 331 tuhat eurot oli mitterahaline ja elimineerus kontserni tulemusest välja kuna tehingu vastapool on teine kontserniühing. Mööbli jaemüük kasvas Eestis ja Leedus, kuid kahanes Lätis ja Ukrainas. Jaemüük on jätkuvalt nõrk Ukrainas põhjustatuna konfliktist Ida-Ukrainas ning riigi raskest majanduslikust olukorrast. Jaemüügist moodustab Skano Group ASi enda toodetud mööbli müük jätkuvalt olulise osa ning see võimaldab mööblivabrikul opereerida kasumlikumalt, kui see ilma oma jaemüügiketita võimalik oleks. KASUMIARUANNE Aruandeaasta neljanda kvartali müügitulu oli 4,2 mln eurot (2014 aastal 4,7 mln eurot), mis tähendab 2014 aasta neljanda kvartaliga võrreldes 9%-list kahanemist. Kontserni müügikäibe brutorentaablus oli 2015 aasta neljandas kvartalis 16% (võrrelduna 2014 aasta neljanda kvartali 15%-ga). Konsolideeritud ärikahjum oli neljandas kvartalis 281 tuhat eurot (2014 aasta samal perioodil põhitegevuse ärikahjum oli 1 228 tuhat eurot sisaldades ühekordset kulu summas 925 tuhat eurot Püssi varade allahindlusest. Allahindlust arvestamata oleks ärikahjum olnud 303 tuhat eurot). Konsolideeritud müügikäibe ärirentaablus oli -6,7% (võrrelduna 2014 aasta neljanda kvartali põhitegevuse ärirentaablusega -26,3%). Konsolideeritud puhaskahjum oli 361 tuhat eurot (2014 aasta neljandas kvartalis oli põhitegevuse puhaskahjum 1 302 tuhat eurot) ja puhasrentaablus oli -8,5% (võrrelduna 2014 aasta neljanda kvartali puhasrentaablusega -27,9%). FINANTSSEISUNDI ARUANNE Kontserni koguvarade maht oli 31.12.2015 seisuga 13,3 mln eurot (31.12.2014: 13,3 mln eurot), millest ettevõtte kohustused moodustasid 31.12.2015 seisuga 8,3 mln eurot (31.12.2014: 8,0 mln eurot) ehk 63% (31.12.2014: 60%). Nõuded ja ettemaksud on kahanenud 0,2 mln eurot, vähenedes 12 kuuga 19% ning moodustades 1,0 mln eurot. Varud suurenesid 12 kuuga 0,5 mln eurot, moodustades 31.12.2015 seisuga 3,4 mln eurot. Seisuga 31.12.2014 oli varude maht 3,0 mln eurot. Materiaalne ja immateriaalne põhivara vähenes 0,2 mln euro võrra, moodustades 31.12.2015 seisuga 8,1 mln eurot, vähenemine tulenes põhivara amortisatsioonist. Lühiajalised laenukohustused olid seisuga 31.12.2015 1,3 mln eurot (31.12.2014 2,0 mln eurot) vähenedes 12 kuuga kokku 0,7 mln eurot, mis tulenes arvelduskrediidi jooksvast kasutusest ja laenu restruktureerimisest pika- ja lühiajalise maksete osas. Võlad hankijatele, maksukohustused, muud võlad, sh võlad töötajatele ja eraldised moodustasid 2,7 mln eurot suurendes 12 kuuga 0,5 mln euro võrra (seisuga 31.12.2014 2,2 mln eurot). Pikajalised laenukohustused suurenesid 0,6 mln eurot moodustades 31.12.2015 seisuga 4,2 mln eurot (seisuga 31.12.2014 vastavalt 3,6 mln eurot). Suurenemine oli põhjustatud laenu restruktureerimisest pika- ja lühiajalise maksete osas. Lühi- ja pikaajalised kohustused kokku suurenesid 0,3 mln eurot 8,3 mln euroni (31.12.2014 8,0 mln eurot).
ÄRIVALDKONDADE ÜLEVAADE MÜÜK SEGMENTIDE LÕIKES
MÜÜK RIIKIDE LÕIKES
Turgude lõikes on käive kasvanud Eestis ja uuel turul Portugalis. Enim on müük vähenenud Venemaal ja Soomes. KASUM SEGMENTIDE LÕIKES
SKANO FIBREBOARD Skano Fibreboard müügitulu oli 2015 aasta neljandas kvartalis 2,6 mln eurot ja ärikahjum 102 tuhat eurot. Eelmise aasta samal perioodil oli üksuse käive 2,8 mln eurot ja ärikahjum 1 199 tuhat eurot, mis sisaldas ühekordset kulu summas 925 tuhat eurot Püssi varade allahindlusest. Eelmise aasta sama perioodiga võrreldes kahanes müük emin Soomes. Müük kasvas enim Eestis ja Portugalis. MÜÜK RIIKIDE LÕIKES
Pärnu kiudplaadivabriku ja siseviimistlusplaatide liini käive kahanes 11% võrreldes eelmise aasta neljanda kvartaliga ja oli 1,4 miljonit eurot. Püssis asuva kiudplaaditehase käive oli 1,3 mln eurot kasvades eelmise aasta neljanda kvartaliga võrreldes 3% (2014 neljandas kvartalis oli müük 1,2 mln eurot).
SKANO FURNITURE MÖÖBLI JAEMÜÜK Skano Group ASi mööbli jaeäri opereerivad tütarfirma Skano Furniture OÜ ja selle tütarfirmad Lätis, Leedus ja Ukrainas. Seisuga 31.12.2015 on mööblikaupluste ketis kokku 10 kauplust: kolm Tallinnas, üks Tartus ja üks Pärnus, Riias, Vilniuses, kaks Kiievis ja üks Harkovis. Dnepropetrovskis asuv kauplus anti aasta lõpus frantsiisilepingu alusel üle kohalikule diilerile. JAEMÜÜK RIIKIDE LÕIKES
Mööbli jaemüük 2015 aasta neljandas kvartalis moodustas 648 tuhat eurot, kahanedes eelmise aasta sama perioodiga 2%. Ärikahjum oli neljandas kvartalis 196 tuhat eurot (2014 neljanda kvartali müük oli 662 tuhat eurot ning ärikahjum 304 tuhat eurot). 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 196 tuhat eurot sisaldas kursikahjumit grivna kursimuutusest 77 tuhat eurot (2014 137 tuhat eurot) ning nõuete allahindlust Ukraina tütarühingu vastu summas 125 tuhat eurot (2014 216 tuhat eurot). Skano Furniture OÜ 2014 neljanda kvartali kursikahjum ja nõete allahindlus summas 181 tuhat eurot (2014 331 tuhat eurot) on mitterahaline ja elimineerub kontserni tulemusest välja kuna tehingu vastapool on teine kontserniühing. MÖÖBLI TOOTMINE Skano Furniture Factory OÜ Pärnu mööblivabrikus oli 2015 aasta neljanda kvartali müügitulu 1,2 mln eurot ja ärikahjum 399 tuhat eurot. Eelmise aasta samal perioodil oli mööblivabriku käive 1,5 mln eurot ja ärikahjum 61 tuhat eurot. 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 399 tuhat eurot sisaldas ka nõuete allahindlust tütarühingute vastu summas 265 tuhat eurot, mis on mitterahaline ja elimineerub kontserni tulemusest välja kuna tehingu vastapooled on tütarühingud. Ilma tütarühingute nõuete allahindlusteta oli 2015 aasta neljanda kvartali ärikahjum 134 tuhat eurot. Võrreldes eelmise aastaga kahanes vabriku käive 20%. Tulenevalt Venemaa üldisest majanduslikust olukorrast ning sealse importkauba ostujõu vähenemisest langes müük Venemaale neljandas kvartalis 39%. Müük Soome kahanes vähasel määral ning müük Baltikumis jäi samale tasemele. MÖÖBLIVABRIKU MÜÜK RIIKIDE LÕIKES
PROGNOOS JA ARENG SKANO FIBREBOARD. Prognoosime, et Skano Fibrebordi käive 2016 aasta esimeses kvartalis jääb samale tasemele võrreldes eelmise aasta sama perioodi käibega. Väiksemat müügimahtu põhiturgudelt põhjustatuna nõrgast nõudlusest proovime kompenseerida müügiga uutele turgudele. Samas näeme juba täna tulemusi, mida on toonud tootmisprotsesside ja seadmete efektiivistamine, mis võimaldab kasumlikku tootmist ka oluliselt väiksemate müügimahtude korral kui varem. Juhtkonna prioriteet on suunatud tehastele piisava müügimahu kindlustamisele ja tootmisprotsessi energiaefektiivsuse parandamisele, kuhu on suunatud 2016 investeeringute ja parenduste programm. Efektiivsuse tõus saavutatakse eelkõige väiksema energiakulu ning tehnoloogiliste parenduste tõttu vähenenud praaktoodangu ning tootmisseisakute osakaalu näol. SKANO MÖÖBLI JAEMÜÜK. Prognoosime, et 2016 aasta esimeses kvartali jaemüük kahaneb võrreldes eelmise aasta sama perioodi müügiga. Kuigi ootame müügi stabiilsust Baltikumis, siis tagasilööki müügile prognoosime Ukrainast tulenevalt sealsest poliitilisest ja majanduslikust ebastabiilusest. SKANO MÖÖBLIVABRIK. 2016 aasta esimeses kvartalis prognoosime mööblivabrikus eelmise aastaga võrreldes väiksemat käivet tulenevalt üldisest halvenenud majanduskeskkonnast lähiturgudel ja seda eriti Venemaa osas. Venemaal on müügi vähenemine põhjustatud eelkõige nõrgast valuutast ning laiapõhjalisest majanduslangusest ning madalamast tarbijakindlusest. Uute turgude müük ei ületa 2016 põhiturgudelt tekkinud mahajäämust, kuid eesmärk on uute turgude müügiga osaliselt katta müügi vähenemine meie tänastel põhiturgudel Soomes ja Venemaal. Lisaks uute turgude müügimahu kasvatamisele, mis on olnud juhtkonna prioriteet, tegeleme veel olemasolevate tootesarjade värskendamise, uute tootesarjade väljatöötamise ja alternatiivsete müügikanalite arendamisega. 2016 aasta jaanuaris osalesime kolme uue tootesarjaga Kölni mööblimessil, millest ootame tuge 2016 teise poolaasta müügile.
FINANTSSUHTARVUD
EBITDA = ärikasum + kulum EBITDA rentaablus = EBITDA / müügitulu Ärirentaablus = ärikasum / müügitulu Puhasrentaablus = puhaskasum / müügitulu Koguvarade puhasrentaablus = puhaskasum / koguvarad Omakapitali puhasrentaablus = puhaskasum / omakapital Võlakordaja = kohustused / koguvarad Puhaskasum aktsia kohta = puhaskasum / aktsiate arv Hind-tulu (PE) suhtarv = aktsia sulgemishind / puhaskasum aktsia kohta Aktsia raamatupidamisväärtus = omakapital / aktsiate arv Turuhinna ja raamatupidamisväärtuse suhe = aktsia sulgemishind / aktsia raamatupidamisväärtus Turukapitalisatsioon = aktsia sulgemishind * aktsiate arv
KONSOLIDEERITUD FINANTSSEISUNDI ARUANNE
KONSOLIDEERITUD KASUMI- JA KOONDKASUMIARUANNE
2016. aasta esimese kvartali vahearuande planeeritav avalikustamise aeg on nädal 21 (23-27. mai 2016) Martin Kalle |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||